Рынок оперативной и флеш-памяти продолжает лихорадить, и даже Apple с её гигантскими закупочными бюджетами и отлаженной логистикой вынуждена изворачиваться, чтобы растущие цены на чипы не пробили брешь в рентабельности каждого проданного устройства. На квартальном отчёте перед инвесторами, где компания отрапортовала о рекордной выручке в 109,4 миллиарда долларов за второй квартал, генеральный директор Тим Кук не стал прятаться за обтекаемыми формулировками и честно разложил по полочкам, как именно Apple справляется с ценовым давлением и что ждёт компанию в ближайшие месяцы. Картина вырисовывается одновременно тревожная и демонстрирующая завидный запас прочности, выстроенный задолго до нынешнего кризиса.
Кук подтвердил, что в июньском квартале Apple заплатила за память значительно больше, чем в мартовском, что полностью соответствовало его предыдущим предупреждениям, а в сентябре расходы поднимутся ещё выше. Частично этот удар смягчается за счёт переходящих складских запасов — памяти, закупленной по старым, более низким ценам и всё ещё не израсходованной в производстве. Однако глава компании предупредил, что после сентябрьского квартала демпфирующий эффект от этих запасов начнёт ослабевать, а рыночные котировки памяти продолжат ползти вверх, оказывая всё более ощутимое давление на бизнес. Вторым амортизатором служит снижение стоимости некоторых компонентов, не связанных с памятью, что позволяет частично компенсировать возросшие расходы в общем счёте за материалы для каждого устройства.
Самое интригующее заявление прозвучало ближе к концу, когда Кук затронул тему поставщиков. Он отметил, что на рынке DRAM сегодня доминируют три производителя — Samsung, SK hynix и Micron, — и прозрачно намекнул, что появление дополнительных игроков было бы полезным и с точки зрения стабильности поставок, и, возможно, с точки зрения цен. Фраза о том, что Apple оценивает все возможные варианты, в сочетании с циркулирующими слухами о тестировании памяти YMTC для NAND Flash и CXMT для DRAM, рисует вполне конкретную картину: купертиновский гигант всерьёз рассматривает добавление китайских производителей в свой пул поставщиков и, по-видимому, уже проходит некие процедуры регуляторного согласования. Если эти планы материализуются, тройная олигополия на рынке DRAM получит четвёртого участника с последствиями, которые ощутят на себе не только акционеры Apple, но и весь рынок потребительской электроники, уставший от непрекращающегося роста цен на память.
