Компания AMD фиксирует значительно более высокий спрос на серверные процессоры, чем ожидалось ранее. Об этом заявила генеральный директор Lisa Su, выступая на конференции Morgan Stanley Technology, Media & Telecom. По её словам, интерес к CPU «существенно превзошёл» внутренние прогнозы компании, поскольку рынок искусственного интеллекта начал быстро смещаться от доминирования GPU к более сбалансированной архитектуре вычислений.
Ключевым фактором стала экспансия так называемых agentic AI-приложений — систем, способных автономно выполнять сложные цепочки задач. Их распространение изменило традиционное соотношение CPU и GPU в AI-нагрузках. Если ещё недавно основная ставка делалась на ускорители, то за последние месяцы клиенты стали активнее наращивать закупки серверных процессоров для сопровождения AI-инфраструктуры. По словам Су, крупнейшие заказчики признали, что спрос на CPU в составе AI-кластеров оказался недооценённым на этапе планирования.
В результате цепочки поставок оказались под давлением. Резкий рост контрактных обязательств со стороны клиентов оставил мало времени на оперативную корректировку производственных мощностей. AMD заявляет, что работает с партнёрами над устранением узких мест и рассчитывает на расширение доступных объёмов в течение следующего года. Руководство компании уверено, что текущий продуктовый портфель способен эффективно закрывать потребности в обучении моделей, инференсе и агентных сценариях.
Сигналы аналогичной динамики наблюдаются и у крупнейших облачных операторов. Так, Meta заключила соглашения на поставку процессоров как с AMD, так и с NVIDIA, что отражает диверсификацию вычислительной инфраструктуры и постепенный отход от исключительно GPU-центричной модели.
Напряжённость на рынке серверных CPU проявилась ещё в начале года. В конце января Intel сообщила о перераспределении производственных мощностей с потребительских чипов на выпуск Xeon после того, как гиперскейлеры увеличили объёмы заказов сверх ожиданий, вызвав временный дефицит. В феврале Intel и AMD предупредили китайских клиентов о сокращении доступных поставок: сроки отгрузки Xeon растянулись до шести месяцев, а цены выросли более чем на 10%. Ситуация у AMD менее напряжённая, однако сроки исполнения отдельных заказов также увеличились до восьми–десяти недель.
Побочным эффектом приоритизации серверного сегмента могут стать изменения в потребительской линейке. По слухам, настольные процессоры Ryzen следующего поколения с архитектурой Zen 6 под кодовым названием Olympic Ridge могут быть перенесены на 2027 год. Это косвенно указывает на возможное перераспределение чиплетов Zen 6 в пользу серверных решений EPYC, где маржинальность и стратегическое значение сейчас заметно выше.
Таким образом, бум AI-вычислений не только усиливает позиции GPU, но и возвращает CPU в центр архитектурных решений для дата-центров. Для AMD это означает ускоренное масштабирование серверного направления и необходимость оперативно адаптировать производственную стратегию к новой структуре спроса.
